
לפי התביעה הפדרלית, ג'וואהר, ששהה בארצות הברית ללא מעמד חוקי, ניהל את חברת Swiftarc Capital LLC וקיבל ממשקיעים עשרות מיליוני דולרים. אלא שכמעט כל הכסף הוזרם להשקעה אחת בלבד - Philip Morris Pakistan. כשההשקעה לא סיפקה את התוצאות שקיווה להן, התובעים טוענים שהוא פשוט התחיל להציג למשקיעים תמונה אחרת ממה שקרה בפועל.

טראוויס קלסי, בעלה של טיילור סוויפט, נפל קורבן להונאת פונזי
בשלב הזה העסק כבר הפך להונאת פונזי של ממש. לפי התביעה, ג'וואהר השתמש בכסף שהגיע ממשקיעים חדשים כדי לשלם למשקיעים ותיקים, ובמקביל המשיך לדווח ללקוחות שההשקעות שלהם מתקדמות כרגיל. מתוך יותר מ-35 מיליון דולר שהופקדו אצלו, נטען כי רק כ-10 מיליון דולר הושקעו בפועל. עדיין לא פורסם כמה בדיוק הפסיד קלסי, אך התביעה הבהירה שהוא קורבן בפרשה ואינו חשוד בשום עבירה.
הכסף שלא הושקע, כך נטען בבית המשפט, מימן לג'וואהר אורח חיים מרשים במיוחד. ברשימה שהוצגה הופיעו מטוסים פרטיים, מלונות יוקרה, מסעדות יקרות, דירות יוקרה באוסטין ובניו יורק וחברויות במועדונים פרטיים ברחבי ארצות הברית. השופט ששלח אותו לכלא אמר כי הוא "הפך את האמון של המשקיעים לנשק" נגדם, ובנוסף לעונש המאסר חויב להחזיר לקורבנות 31.35 מיליון דולר.
קלסי גם לא היה השם היחיד המוכר שנקשר לקרן. שחקן ה-NBA גארי האריס דיבר בעבר בגלוי על הקשר שלו עם ג'וואהר, וב-2021 סיפר ל-Forbes כי הכניסה לעולם ההשקעות הייתה עבורו חוויה מלמדת. "אני פשוט מנסה לספוג וללמוד", אמר אז, והוסיף שהקשר עם ג'וואהר עזר לו להתפתח גם מחוץ לכדורסל. גם טים הארדוויי ג'וניור ומייסון פלאמלי הוזכרו בעבר כמשקיעים בקרן.
עבור קלסי, ההפסד מגיע דווקא בתקופה שבה הקריירה והחשבון שלו נראים יציבים למדי. הוא נכנס לעונתו ה-14 ב-NFL, חתם השנה על חוזה חדש לשלוש שנים עם הצ'יפס שיכול להגיע לשווי של 57.735 מיליון דולר, וצפוי לקבל 12 מיליון דולר מובטחים בעונה הנוכחית. במקביל הוא וטיילור סוויפט כבר הספיקו להוציא לא מעט כסף על החיים המשותפים - כולל חתונה גדולה במדיסון סקוור גארדן ורכישת אחוזה על שפת אגם באוהיו תמורת 5.35 מיליון דולר.